<<
>>

Порядок разработки финансового плана

Финансовое планирование является заключительной частью бизнес- планирования, и в нем обобщена информация по предыдущим разделам в стоимостной форме.

В финансовом плане должна быть отражена информация об объеме производства, общей прибыли, объем инвестирования, источниках финансирования предприятия, об использования собственных средств, заемного и привлеченного капиталов, процентное соотношение доходов и затрат, срок выплаты дивидендов.

В Процессе разработки плана должны быть сделаны акцент не следующие характеристики, влияющие на его эффективность:

прогнозирование - способность составить аккуратный и сбалансированный прогноз.

В процессе прогнозирования недостаточно использования только лишь данных за прошлые годы. Необходимо постоянно учитывать изменения

внешних внутренних факторов и оценивать их возможное влияние на показатели деятельности предприятия.

выбор оптимального финансового плана.

В процессе планирования рекомендуется составление нескольких

финансовых планов, из которых путем экспертной оценки выбирается наилучший. анализ безубыточности.

Важнейшим документом в финансовом планировании является баланс денежных расходов и поступлений, который называется балансом денежных потоков. В нем содержится информация о наличии денежных средств на начало отчетного периода, всех прогнозных поступлений денежных средств, а также всех планируемых денежных расходов, и в заключении - остаток денежных средств на конец периода.

Баланс денежных потоков не имеет стандартизированной формы, а составляется по каждому предприятию в зависимости от структуры денежных потоков. Баланс денежных потоков необходим для оценки уровня ликвидности предприятия в течение отчетного периода. На основе данного баланса принимаются решения о необходимости среднесрочного кредитования.

В процессе финансового планирования производится анализ безубыточности «затраты- объем-прибыль».

Причем предприятие эффективно работает, если наблюдается следующее соотношение:

где АЗ- процентное изменение затрат предприятия;

АО- соответственно объема производства (или объема реализации);

∆П - изменение прибыли.

Помимо баланса денежных потоков и анализа безубыточности определяется непосредственно финансовый план предприятия, который состоит из двух частей:

1) все доходы предприятия и денежные поступления (например, прибыль от реализации, поступления от краткосрочных кредитов, доходы от инвестиционной деятельности, др.)

2) все возможные расходы и отчисления средств (например, расходы на заработную плату, отчисления в бюджет, др.)

Финансовый план завершается балансом (разницей) доходов и расходов, причем четко указывается, имеет ли место превышение доходов над расходами, или наоборот.

Финансовый план рекомендуется составлять на один год или полугодие с поквартальной или помесячной разбивкой.

В процессе финансового планирования должно быть четко установлено соответствие между

капитальными вложениями, затратами и отчислениями предприятия, с одной стороны, и источниками покрытия расходов финансирования инвестиций — с другой. Поэтому в целях качественного контроля над источниками финансовых ресурсов и их расходованием рекомендуется составлять проверочную (шахматную) таблицу, где по вертикали учитываются направления использования финансовых ресурсов, а по горизонтали — источники. Путем заполнения данной таблицы финансовый аналитик имеет более полную информацию обо всех видах расходов и источниках их финансирования, и в случае необходимости может наиболее точно принять решение о финансировании того или иного направления расходов (или минимизации данных расходов).

Оперативное финансовое планирование включает в себя составление платежного календаря, кассового плана и расчета потребности в краткосрочном кредитовании.

Содержание оперативного финансового планирования при разработке платежного календаря заключается в определении конкретных сроков платежей и их последовательности, что позволяет своевременно осуществлять бюджетные платежи, платежи во внебюджетные фонды и другие виды платежей (в частности, выплата заработной платы), а также оперативно следить за платежеспособностью предприятия.

Платежный календарь составляется на короткие сроки (месяц, 15 дней, декада, 5 дней). Рекомендуется составлять платежный календарь на один месяц с подекадной разбивкой. Процесс составления платежного календаря можно представить в виде пяти последовательных этапов.

1. Расчет возможных денежных поступлений.

2. Оценка денежных расходов в плановом периоде.

3. Определение денежного сальдо.

4. Подведение итогов.

5. Построение бюджета (сметы) предприятия.

В случае превышения выплат над поступлениями денежных средств необходимо часть непервоочередных платежей перенести на поздние сроки ими оперативно находить дополнительные источники финансирования. Источниками для составления платежного календаря являются:

данные учета операций по текущему счету;

данные учета предоставления расчетных документов в банк;

данные о срочных (просроченных) платежах поставщикам;

данные о графике отгрузки товаров; финансовые результаты от реализации продукции;

данные о сроках платежей в бюджет и внебюджетные фонды;

данные о состоянии расчетов с дебиторами и кредиторами.

Кроме платежного календаря в процессе оперативного финансового цианирования составляется кассовый план (имеет типовую форму), на котором фиксируются операции по движению наличности и который должен предоставляться в обслуживающий банк.

Кассовый план состоит из 4 разделов:

1. информация о поступлении наличности (кроме наличности, выдаваемой банком) по конкретным источникам поступлений;

2. информация обо всех расходах предприятия наличными с указанием конкретных мероприятий;

3. информация о расчете выплаты заработной платы и других видов оплаты труда на плановый квартал с учетом всех необходимых удержаний из заработной платы;

4. точный календарь выплаты заработной платы в конкретные сроки с указанием всех сумм выплат.

Кассовый план необходим как предприятию, так и банковскому учреждению. Банк составляет сводный кассовый план по всем клиентам, планируя, таким образом, свои операции с наличными.

Нормативно правовая литература

I. Приказ Министерства экономики Украины «Об утверждении Положения о порядке составления годового финансового плана государственным предприятием» от 25.12.2000 №277.

Основная литература

1. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. — М.: Финансы и статистика, 1995 —С. 159­175.

2. Белолипецкий В.Г. Финансы фирмы: Курс лекций / Под ред. И.П. Мерзлякова. — М.: ИНФРА-М, 1998. — С. 237-265.

3. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. — М.: Финансы и статистика, 2000. — С. 237-292.

4. Крутик А.Б., Хайкин ММ. Основы финансовой деятельности предприятия: Учебн. пособие. — СПб.: Бизнес-пресса, 1999. —448 с.

5. Моляков Д.С., Шохин Е.И. Теория финансов предприятия: Учеб. пособие. — М.: Финансы и

статистика, 2000. — с.90-10/.

6. Финансы: Учебн. пособие. / Под ред. А.М. Ковалевой. — М.: Финансы и статистика, 1999. — С. 225­257.

7. Фінанси підприємств: Підручник/Керівник авт. кол. і наук, ред. проф. А.М. Поддєрьогін. 4-ге вид., перероб. та доп. — К.: КНЕУ, 2002. — С. 325-340.

8. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий. — М.: ИНФРА-М, 2000. — С. 178-202.

<< | >>
Источник: ФИНАНСЫ ПРЕДПРИЯТИЙ. КОНСПЕКТ ЛЕКЦИЙ. 2008

Еще по теме Порядок разработки финансового плана:

  1. § 2.2. Порядок разработки бизнес-плана
  2. Роль экономического анализа в разработке бизнес-плана и мониторинге его выполнения. Сбалансированность основных финансовых показателей бизнес-плана.
  3. Технологии разработки финансового плана домохозяйства
  4. Вопрос 175. Порядок разработки и содержание финансовых бюджетов фирмы
  5. 3.3. Последовательность разработки бизнес-плана
  6. 18.3. Разработка плана совершенствования организации производства на предприятии
  7. Занятие 4. Разработка плана производства
  8. Занятие 3. Разработка плана маркетинга
  9. Разработка бизнес-плана банка
  10. 2.2. Разработка структуры бизнес-плана и его содержание
  11. 1. Методика разработки бизнес-плана
  12. Этап разработки проекта плана.
  13. 6.3. Разработка бизнес-плана туристской организации
  14. ЭтапЗ. Разработка стратегического плана
  15. 12. Исходные материалы для разработки проекта плана РТО.
  16. Разработка плана стратегического развития региона
  17. 3.21.Программные средства разработки бизнес-плана (система «Project Expert»)
  18. 8.1. Структура и основные цели бизнес-плана. Методы его разработки